导语：疫情下，北京美团优选资源已全面转美团买菜和闪购。

文：李成东

来源：东哥解读电商

北京近期多区域出现确诊病例，居民囤货需求增加，生鲜、米面粮油、快消品需求暴增之时，美团北京社区团购业务向用户告知“暂时停止服务”。

4月26日晚，美团App和美团的微信小程序中，北京地区的消费者在首页已不能看到美团的社区团购业务，美团优选的入口，通过搜索打开的美团优选中，所有商品均显示“已售罄”。

美团优选的界面贴出公告称，为了保障给客户提供稳定可靠的次日达服务，2022年4月26日起，顾客所在的自提点将暂时停止服务，2022年4月25日及之前送达的商品，可联系团长取货。

一时间市场议论纷纷，不少人认为看不懂这一业务调整。

实际上，在美团优选关闭的同时，美团买菜、闪购已经替代美团优选，成为美团APP北京市场的生鲜入口和零售主力。据媒体报道，美团已将优选社区团购业务的仓配等核心资源，转向买菜、闪购等业务，

最新的消息是，优选北京大仓及冷库由美团买菜统一调配使用，做抗疫保供的仓储备货基地，以满足用户需求。

而海豚智库认为，美团在北京关闭美团优选，将资源转向美团买菜、闪购，一方面，是疫情大考之下，美团通过敏捷型企业的迅速切换，为用户提供更安全、可靠的精准保供服务，提升物资履约的确定性。另一方面，这是符合零售的逻辑，和零售未来发展趋势一致，“重资产”模式的美团深挖其护城河的举措。

美团优选资源为何转向美团买菜、美团闪购

据海豚智库了解，4月24日北京出现疫情后，北京市民日用品、生鲜、快消品需求暴增。而美团买菜的订单量暴增5倍，美团备货增加了3~5倍，一线分拣人员增加70%，配送人员增加50%，美团闪购自4月22日以来，总共完成200万笔民生物资订单的配送。

在疫情反复，风控政策收紧的背景下，社区团购模式已经不再适应北京市场的用户需求。首先，社区团购模式，需要用户自行到自营点提取商品，一旦封控政策收紧，封控区用户足不出户，物资和人便处于分离状态，履约链条只能被迫中断。

而买菜模式则是通过终端配送运力，将物资点对点送达指定地区，从而顺畅交付到封控区用户手中。

其次，从防疫的实际需要来看，买菜模式可以最大化减少不必要的接触，而社区团购模式的出门自提，则可能会出现不必要的接触，扩大疫情密接人数。

所以，此次北京出现疫情之后，政府相关指导所提及的平台，均是直达履约终端的“买菜、闪购”模式，因此在4月25日，美团在第一时间响应了政府的要求，将优选的相关资源转移到买菜和闪购业务上，以提升保供体系的实际效力。

美团优选是社区团购的自提模式，美团买菜和闪购，是点对点送达、直达履约终端的业务模式。美团选择此时关闭优选，是在观察到疫情带来的用户需求变化之后，主动把仓储、配送等资源集中到了美团买菜、闪购这样即时配送相关业务上。

美团选择能够根据用户需求变化随时切换，是美团一直说的“敏捷型组织”的体现。另外，美团北京业务调整反映出互联网平台的快速应变能力，在疫情这样关乎国计民生的大事面前坚定的立场，迅速调集资源，冲在保民生一线。

“重资产”的美团，持续深挖供应链、履约护城河

2020年至今，突如其来的新冠疫情，培养、稳固了用户对即时零售和即时配送服务的习惯。而我们在用户需求的变化，也看到了中国零售的未来——想要就要everything now的消费趋势已经成了必然。

实际上，中国电商的即时零售时代，以本地三公里之内的线下门店为基础，履约时效缩短至“小时达”，乃至“分钟达”。代表公司有美团闪购、阿里同城零售事业群、京东到家等等。

中国零售消费市场已经走出了稀缺时代，商品本身不再稀缺，而稀缺的是有突出优势的商品，一方面是品质、品牌方面的优势，一方面，则是服务上面有优势的产品，比如配送服务的速度和效率。如今的消费者，不太愿意在为商品等待三天甚至更久的时间，他们希望可以享受随时随地的服务。

从供给的角度看，零售尤其是电子商务的供给环节中，从狭义供应链、商家关系、履约能力等各维度看，模式越重，迁移成本越高、复制难度越大。

产业带商家和品牌商家的搬运是“相对”容易的；城市间的业态覆盖与迁移要高一个难度；维系最快的供给履约体系，则难度更高。

美团通过本地生活信息分发和强时效的即配运输能力把控，在行业竞争中的防御能力增强，护城河加深。

美团，以偏自营的重履约体系 + 高频且自负盈亏的品类已经构建了其第一曲线（吃喝玩乐相关）的护城河，随后，高频服务和商品，除了销售本身，还有流量池功能，为后续的高频打低频、低毛利转高毛利的商业拓展成为可能，在长期预期中，不用担心获客成本持续走高，而业务可以持续叠加。

目前在多种不利因素叠加影响下，中概股公司都面临各种不确定性和市场恐慌，从而市值下挫。在不确定和恐慌的大环境下，美团和京东等企业，因为其重资产+护城河+高迁移成本，从而有了不确定性中的确定性。